一、各式計畫

由收入測試的退休金信貸所支持的單層國家退休金

不適用

企業型DB
2023年，DB退休金資產達1.9兆英鎊。在2023年，許多DB計劃達到了完全提存準備，並開始將計劃風險轉移給保險公司，據估計，買入和買出的交易總額達到500億英鎊。(來源： 英國投資管理2023-2024.pdf)

企業型DB
在英國，我們看到從DB計劃轉向其他形式的DB計劃，並且通常DB計劃已經停止接受新成員。公共部門，例如：LGPS（地方政府退休金計劃），截至2024年3月，資產總額為3915億英鎊。 該DB退休金計劃提供給地方政府雇主。(來源：《英格蘭和威爾斯地方政府退休金計劃資金：2023至2024 - GOV.UK》)

兩種類型：

1.基於信託的市場：由一個受託人委員會管理的退休金計劃，該委員會對計劃成員有受託責任。受託人委員會代表成員管理投資。此類計劃由退休金監管機構（Pensions Regulator，簡稱TPR）進行監管。包括1,000個有12名或以上成員的DC退休金計劃，其中包括34個授權的大型信託（Master Trusts，MTs）。MT中有1,000萬名活躍儲戶。

2.基於契約的市場：由提供者和獨立治理委員會（IGC）管理的退休金計劃，個別成員與提供者之間有契約關係。此類計劃由金融行為監管局（FCA）進行監管。集團退休金（Group Personal Pensions，GPPs）由雇主選擇的退休金提供者運營（通常是保險公司）。然而，員工的退休金是員工與提供者之間的個別契約。共有30家提供GPP的提供者，GPP中有600萬名活躍儲戶。

2023年，DC退休金工作場所的資產達6000億英鎊。(來源： 英國投資管理2023-2024.pdf) 。自2012年起，英國引入了自動登記制度，所有雇主必須提供DC工作場所退休金。

對個人自願參加。適用於那些不符合工作場所退休金資格或希望額外補充退休金的人。類型包括：

1.個人退休金計劃（Personal pension schemes）—由個人與退休金提供者設立的退休金計劃。

2.自選投資個人退休金(SIPPs):—允許個人控制並訪問更廣泛的投資範圍的退休金計劃。

3.利益相關者退休金計劃(Stakeholder pension schemes)—於2001年推出，旨在為沒有工作場所退休金的人提供普遍可用的退休金計劃。此計劃必須符合特定政府要求，包括對收費的限制、最低繳款額和預設選項。自2012年自動登記制度實施後，不再強制要求。

個人及自選投資的資產達7500億英鎊。(來源： 英國投資管理2023-2024.pdf)

二、參與提撥方與比率

國民保險是以稅收的形式支付的，雇主會在你領取工資前從工資中扣除。對於大多數人而言，2024至2025稅年期間的國民保險Class 1繳納比例如下：

從2024年4月6日到2025年4月5日：

• 每週工資在£242至£967之間（每月工資在£1,048至£4,189之間），繳納比例為8%
• 每週工資超過£967（每月工資超過£4,189），繳納比例為2%

不適用

企業型DB
每個DB計劃會有其特定的規則，規範雇主和員工的繳納比例。例如：

員工繳納：通常佔工資的5%至8%，具體比例取決於計劃的規定。
雇主繳納：通常差異較大，通常在工資的10%至30%之間，但在面對資金不足的情況下，繳納比例可能會更高。
公共退休金：繳納比例是根據你的薪資來計算的。目前，薪資在£17,600以下的繳納比例為5.5%，而薪資為£199,701或以上的繳納比例為12.5%。

總最低繳納額：合格收入的8%（包括員工和雇主的繳納），其中雇主的最低繳納比例為3%。

個人選擇。對於個人退休金，存在年度和終身繳納限制：

年度免稅額：在2023/2024稅年，退休金繳納的年度免稅額為£60,000（此限額可能會變動）。超過此限額的繳納可能會受到稅務徵收。
終身免稅額：終身免稅額為£1,073,100，該限額設置了可以從退休金中提取而不會產生額外稅務負擔的福利總額上限。

三、請領資格

國家退休年齡為66歲，並將在2026年至2028年之間提高至67歲。
要符合資格，必須有至少10年的國民保險繳納年限，且需達到35年才能獲得全額退休金。

不適用

確定給付計劃通常會有一個正常退休年齡，通常為65歲或是你的國家退休年齡。根據你的確定給付退休金計劃規則，這個年齡可能會有所不同。根據你的計劃，你可能可以從55歲開始領取退休金。

你可以從55歲（或2028年起為57歲）開始提取DC退休金帳戶的資金。

大多數個人退休金計劃會設定一個年齡，當你可以開始從中提取資金。通常這個年齡不會早於55歲。

四、領取方式

基本國家退休金通常每四週支付一次，並轉入你選擇的帳戶。

不適用

個人可自行決定是否領取一次性金額或定期領款。

你通常可以一次性提取最高達整筆退休金累積額的25%作為免稅額，其上限為£268,275。

如果你擁有受保護的免稅額度，則有機會提取更高的免稅金額。接下來，你有6個月的時間開始提領剩餘的75%，該部分通常需要繳納稅款。

提領剩餘退休金帳戶的方式包括：

• 全部或部分一次性提領現金
• 購買提供保證收入的產品（有時稱為「年金」）
• 投資以獲得定期且可調整的收入（有時稱為「彈性提領」或「flexi-access drawdown」）

請向你的退休金提供者確認他們提供哪些選項(他們可能並未提供所有選項)。若你不想使用其提供的選項，可以將你的退休金轉移到其他提供者。

你通常可以一次性提取最高達整筆退休金累積額的25%作為免稅額，其上限為£268,275。

如果你擁有受保護的免稅額度，則有機會提取更高的免稅金額。接下來，你有6個月的時間開始提領剩餘的75%，該部分通常需要繳納稅款。

提領剩餘退休金帳戶的方式包括：

• 全部或部分一次性提領現金
• 購買提供保證收入的產品（有時稱為「年金」）
• 投資以獲得定期且可調整的收入（有時稱為「彈性提領」或「flexi-access drawdown」）

請向你的退休金提供者確認他們提供哪些選項(他們可能並未提供所有選項)。若你不想使用其提供的選項，可以將你的退休金轉移到其他提供者。

五、給付標準

新的國家退休金全額為每週 £221.20。您的金額可能會有所不同，具體取決於以下因素：

• 如果您在2016年前有退出額外國家退休金計畫
• 您擁有的國民保險合格年數
• 如果您在2016年前有繳納過額外國家退休金

新的國家退休金每年成長，成長幅度取決於以下三者中的最高者：

1. 薪資成長——大不列顛地區工資的平均百分比成長
2. 物價成長——由消費者物價指數（CPI）測量的英國物價成長百分比
3. 2.5%

不適用

退休金是根據您的薪資和您繳納計劃的時間長短來計算

退休金帳戶是根據繳納的金額來計算。當您領取退休金時，您將獲得的金額取決於：繳納的金額、投資表現，以及您選擇的領取方式，例如定期支付、一次性支付或分期支付。

退休金帳戶是根據繳納的金額來計算。當您領取退休金時，您將獲得的金額取決於：繳納的金額、投資表現，以及您選擇的領取方式，例如定期支付、一次性支付或分期支付。

六、稅賦優惠規定情形

來自國家退休金的收入視為應稅所得，但支付時不會扣除稅款

不適用

• 對繳納金額免稅或部分免稅
• 對回報免稅
• 對收入徵稅

• 對繳納金額免稅或部分免稅
• 對回報免稅
• 對收入徵稅

• 對繳納金額免稅或部分免稅
• 對回報免稅
• 對收入徵稅

七、由政府管理

是，請參考問題5。

不適用

企業型 DB：否
公共退休金：是

否

否

八、自行選擇投資標的

不適用。國民保險繳納金進入國民保險基金（NIF）。國民保險基金以「即繳即用」的方式運作。因此，當年繳納的款項會在同一年內用於支付相關福利。

不適用

成員通常無法選擇個別投資標的，因為退休金福利通常是根據薪資和服務年限事先確定的。

主信託計劃（多雇主DC安排）通常只有一個預設選項，超過95%的成員選擇預設選項。

每個GPP（集體退休計劃）可能有自己的預設選項，因此管理多個GPP的保險公司通常會擁有多個預設選項。

自行選擇投資標的可用的投資工具包括： 共同基金、股票、債券、交易所交易基金（ETFs）、指數基金、房地產基金、目標日期基金、現金或現金等價物。

由提供者選定，但個人可能會有一定的選擇權。

個人退休金(Personal Pension): 可投資於多樣化的基金。

自選投資個人退休金(SIPPs): 允許直接投資於上市證券和商業房地產，並可投資於多樣化的基金。